Номер: 308234
Количество страниц: 29
Автор: marvel13
Курсовая Хеджирование финансовых рисков, номер: 308234
650 руб.
Купить эту работу
Не подошла
данная работа? Вы можете заказать учебную работу
на любую интересующую вас тему
Заказать новую работу
данная работа? Вы можете заказать учебную работу
на любую интересующую вас тему
- Содержание:
Содержание
Введение…………………………………………………………………………...3
Глава 1 Теоретические основы хеджирования………………………………….5
1.1 Понятие хеджирования……………………………………………………….5
1.2 Инструменты хеджирования рисков……………………………………...…6
Глава 2 Основные модели и методы хеджирования рисков………………….11
2.1 Основные модели хеджирования…………………………………………...11
2.2 Методы расчета хеджирования рисков…………………………………….15
Глава 3 Решение практической задачи………………………………………….24
Заключение……………………………………………………………………….27
Список использованных литературных источников…………………………..29
Задача:
Инвестор владеет акциями Сбербанка в кол-ве 40 000 акций и хотел бы застраховать свою позицию от падения на срок 20 дней до наступления существенного корпоративного события. Инвестор решает застраховать всю позицию трехмесячным (90 дней) фьючерсом (1 фьючерс Сбербанка = 100 акции Сбербанка). Ставка ЦБ 7,5%, база 365 дней, дивиденды не выплачиваются в период действия контракта. Необходимо определить, какое кол-во фьючерсов необходимо продать, чтобы полностью исключить риск позиции.
Задача:
ПАО «Газпром» планирует получить через 10 дней 100 млн. долларов США за поставленный газ. Через неделю планируется заседание ФРС, на которой будет принято решение по процентной ставке ФРС в США. В связи с этим Газпром опасается падения курса доллара к рублю и планирует застраховать свою позицию на срок в 10 дней фьючерсным контрактом 55-дневным (1 фьючерс = 1000 долларов США). Ставка без риска для доллара – 2,5 %, по рублю – 7,75 %. Курс спот пары доллар/рубль 63,4 рубля за доллар, база – 365 дней. Необходимо определить кол-во контрактов, необходимых к продаже для полного покрытия риска падения курса доллара к рублю.
Список литературы
1. Авдошин, С. М. Информатизация бизнеса. Управление рисками / С.М. Авдошин, Е.Ю. Песоцкая. - М.: ДМК Пресс, 2017. - 176 c.
2. Авдошин, С.М. Информатизация бизнеса. Управление рисками / С.М. Авдошин. - М.: Книга по Требованию, 2016. - 176 c.
3. Безопасность России. Анализ риска и проблем безопасности. В 4 частях. Часть 2. Безопасность гражданского и оборонного комплексов и управление рисками. - М.: Международный гуманитарный фонд "Знание", 2018. - 752 c.
4. Касимов, Юрий Основы финансовых вычислений. Портфели активов, оптимизация и хеджирование / Юрий Касимов. - М.: КноРус, 2017. - 343 c.
5. Пеникас, Г. И. Модели «копула» в задачах хеджирования ценового риска / Г.И. Пеникас. - М.: Синергия, 2018. - 154 c.
6. Рыхтикова, Н. А. Анализ и управление рисками организации / Н.А. Рыхтикова. - М.: Форум, 2018. - 240 c.
7. Самоявчева, Марина Опционное хеджирование / Марина Самоявчева. - М.: LAP Lambert Academic Publishing, 2017. - 136 c.
8. Саркисян, А.М. Производные финансовые инструменты. Хеджирование, спекуляция, арбитраж / А.М. Саркисян. - М.: Прогресс, 2017. - 196 c.
9. Соколов, Павел Использование коинтеграции для хеджирования / Павел Соколов. - М.: LAP Lambert Academic Publishing, 2017. - 144 c.
10. Соложенцев, Е.Д. Сценарное логико-вероятностное управление риском в бизнесе и технике / Е.Д. Соложенцев. - Москва: СПб. [и др.] : Питер, 2016. - 432 c.
11. Черешкин, Д.С. Проблемы управления рисками и безопасностью. Том 31 / Д.С. Черешкин. - Москва: Машиностроение, 2016. - 939 c.
12. Шахов, В. В. Теория и управление рисками в страховании / В.В. Шахов, В.Г. Медведев, А.С. Миллерман. - М.: Финансы и статистика, 2018. - 224 c.
Другие работы
390 руб.
390 руб.